Мировой рынок стали: 10-17 сентября 2009 г.
Это уже всерьез затрагивает интересы многих производителей, прежде всего, компаний из России и Украины, вынужденных покидать некоторые региональные рынки из-за китайской конкуренции, а на других – снижать цены. В западных странах металлурги все еще продолжают говорить о повышении цен в четвертом квартале, но для этого им надо проводить более осторожную производственную политику.ПолуфабрикатыНесмотря на то, что цены на арматуру и металлолом в странах Ближнего Востока в последнее время пошли вниз, стоимость заготовок все еще держится на достаточно высоком уровне. Экспортеры из СНГ предлагают длинномерные полуфабрикаты по $435-445 за т FOB, а некоторые компании – и по $450 за т FOB.Устойчивости заготовок способствует отсутствие избытка предложения этой продукции. Кроме того, на рынке просто нет поставщиков, способных предложить ее дешевле, чем у российских и украинских предприятий. Так, в Турции внутренние цены, как правило, превышают $450 за т EXW, а экспортные при поставках в страны Персидского залива достигли $460-465 за т FOB. Некоторые западноевропейские компании предлагают заготовки на продажу, но в ограниченных количествах и стоимостью не менее $465-475 за т CFR Турция.Правда, удержаться на этом уровне поставщикам будет нелегко. Спрос в странах Ближнего Востока, несмотря на скорое завершение Рамадана, остается достаточно умеренным, а в Восточной Азии рынок пошел под уклон вследствие удешевления металлолома. Правда, тайванские компании предлагают заготовки во Вьетнам по ценам, доходящим до $500 за т CFR, но у других поставщиков котировки более скромные. В Китае внутренние цены перестали падать, но стабилизация произошла на отметке около $450 за т. При наличии 25%-ной экспортной пошлины эта продукция за рубеж не поставляется, но и желания покупать заготовки за границей у китайских компаний не возникает.На международном спотовом рынке слябов пока сохраняется шаткое равновесие. Поставщики из России и Украины предлагают полуфабрикаты по $430-460 за т FOB, ориентируясь не только на Восточную Азию, но и на США и Италию. Однако азиатские компании считают нынешние цены, доходящие до более $480 за т CFR, завышенными. Если падение цен на горячий прокат в Китае распространится и на другие страны (чего, в общем, пока не наблюдается), производителям слябов придется пойти на уступки.Конструкционная стальСерьезных событий на рынке длинномерного проката в последние дни не происходило. Строительная отрасль в большинстве стран мира так и не вышла из спада, так что рассчитывать на существенное увеличение спроса в обозримом будущем не приходится. Похоже, надежды металлургов на более активный четвертый квартал не оправдываются.В странах Ближнего Востока цены на турецкую арматуру остаются на уровне $485-495 за т FOB, катанка благодаря возможности поставок в Европу, Восточную Азию и США доходит до $500-510 за т FOB. Продукция из СНГ предлагается на экспорт из расчета $470-490 за т FOB.
Судя по всему, после завершения Рамадана спрос в странах Ближнего Востока не претерпит существенных изменений. Новых строительных проектов в ближайшем будущем, скорее всего, не будет начато, кроме того, спрос в значительной степени удовлетворяется местными поставщиками. Заметная активизация прогнозируется только для Ирана, где в связи с назначением нового правительства ожидается возобновление финансирования многочисленных государственных проектов.В Европе цены на арматуру и катанку остаются в прежних пределах – 370-400 евро за т с доставкой. Экспортные котировки в долларовом исчислении также не изменились – $530-545 за т FOB, однако из-за снижения курса доллара европейским компаниям пришлось снизить цены, номинированные в евро.Американский рынок после небольшого понижения цен на арматуру до $540-550 за метрическую т EXW в начале сентября снова застыл без движения. Хотя американские статистические органы заявляют о некотором оживлении национального рынка жилой недвижимости, на объемы закупок стальной продукции это практически не повлияло. Некоторые аналитики критикуют федеральные власти и администрацию штатов за слишком медленное утверждение проектов, предусмотренных принятой еще в первом полугодии программой стимулирования экономики. По их оценкам, реальную отдачу американские металлурги увидят не ранее весны 2010 г.В Китае внутренние цены на арматуру продолжают медленно снижаться, опустившись до 3600 юаней ($527) за т с металлобазы. Впрочем, в некоторых городах цены, коснувшись дна, начали вновь приподниматься. По мнению китайских специалистов, из-за перепроизводства в июле-августе и накопления больших запасов стагнация национального рынка длинномерного проката затянется.Экспортные цены китайских компаний на арматуру, тем временем, сократились до $500-510 за т CFR Корея с поставкой в октябре. В целом активность на дальневосточном рынке конструкционной стали невысокая из-за затянувшегося дождливого сезона. Цены стабильны или слегка понизились по сравнению с концом августа вследствие удешевления лома.Листовая стальКитай все сильнее утверждает свои позиции на мировом рынке горячего проката. Падение внутренних цен до 3500-3600 юаней ($512-527) за т и неопределенные перспективы на ближайшие пару месяцев вынуждают производителей активизировать экспортные операции. Если в начале сентября деятельность китайских компаний ограничивалась, в основном, Кореей, Индией и странами Юго-Восточной Азии, то теперь контракты заключаются также с турецкими, иранскими и европейскими компаниями, в США сообщают о появлении на рынке недорогих холоднокатаных рулонов и оцинкованной стали китайского происхождения.При этом в Восточной Азии китайский горячий прокат уже вне конкуренции. Его стоимость варьирует от около $500-520 за т FOB в Корее до $520-540 за т CFR во Вьетнаме и Индии. Толстолистовая сталь предлагается по $530-560 за т CFR корейским покупателям и по $560 за т CFR на Тайване. Российские поставщики, ранее предлагавшие свою продукцию по $590-610 за т CFR, оказались «вне игры».
В последние дни китайские компании вышли и на рынки Турции и Персидского залива, указывая цены на г/к рулоны на уровне около $550-560 за т CFR с поставкой в ноябре. Ранее российские трейдеры указывали до $595 за т CFR по ноябрьским контрактам, а украинская продукция котировалась на уровне $535-565 за т CFR с поставкой в октябре. Многие ближневосточные потребители, ожидая новых предложений со стороны Китая, временно приостановили закупки листовой продукции из других источников.Китайская толстолистовая сталь еще не появилась на Ближнем Востоке, хотя некоторые компании предлагают ее в ЕС по $630-640 за т CFR. В Турции и странах Персидского залива пока доминирует украинская продукция, стоимость которой варьируется от $520 до $570 за т CFR (для коммерческих сортов) в зависимости от поставщика.На европейском рынке китайские г/к рулоны котируются на уровне 380-390 евро за т CFR, что существенно отстает от цен других импортеров, обычно превышающих 400 евро за т CFR/DAF, не говоря уже о продукции местного производства. Большинство европейских компаний установили отпускные цены на отметке 420-450 евро за т EXW и надеются на новое повышение цен в октябре, хотя, возможно, и без достаточных оснований. Спрос на листовую сталь в странах ЕС так толком и не восстановился после лета.Американская компания US Steel заявила, что не будет повышать цены в декабре, ее примеру, очевидно, последуют и другие производители. Тем не менее, спотовые цены на горячий прокат в США достигли уровня $620-640 за метрическую т EXW. Здесь американцам помогает практическое отсутствие конкуренции. Не считая поставщиков из Мексики и Канады, самый дешевый горячий прокат в США предлагают некоторые российские компании – от $660 за т FOT в американском порту.Специальные сорта сталиКитайские производители нержавеющей стали решили с октября несколько снизить объем производства, чтобы сбалансировать спрос и предложение на национальном рынке. В последние недели нержавеющая продукция в стране дешевеет, а трейдеры сообщают об избыточном накоплении складских запасов. По данным TEX Research, выплавка нержавеющей стали в Китае составит в этом году около 8,3-8,4 млн. т, превысив прошлогодние показатели более чем на 10%, а всего в мире объем производства составит около 24,3 млн. т, на 6,6% меньше, чем в прошлом году.В принципе, ситуация на мировом рынке нержавеющей стали после понижения в начале сентября относительно стабильна. Стоимость х/к рулонов 304 2В в странах Восточной Азии составляет порядка $3100-3250 за т CFR с поставкой в октябре. По мнению аналитиков, дальнейшие колебания цен на этот материал будут определяться, главным образом, стоимостью сырья – никеля и феррохрома.МеталлоломТурецкие компании после месячного отсутствия вернулись на рынок. Возобновив закупки, они смогли получить более выгодные цены от поставщиков. Стоимость американского материала HMS № 1&2 (80:20) уменьшилась с номинальных $315-325 за т до около $310 за т CFR. Трейдеры из Западной Европы, России и Румынии продавали свой материал по $300-310 за т CFR.
По оценкам аналитиков, снижение цен в Средиземноморье стало откликом на события в Восточной Азии, где после ухода с рынка китайцев котировки на металлолом покатились вниз. В середине сентября американский HMS № 1 поставлялся в Корею и на Тайвань по $320-325 за т CFR при отправке сухогрузами и по $315 за т CFR в контейнерах. Китайским потребителям выставлялись цены на уровне до $350 за т CFR, но реальных сделок нет. Внутренние цены на лом в восточных провинциях Китая перестали падать, стабилизировавшись на отметке $350-385 за т с доставкой, но спрос пока не восстановился.Тем не менее, спад в Азии, похоже, подходит к концу. Так, японская компания Tokyo Steel Manufacturing, крупнейший покупатель лома в стране, с 26 августа четырежды снижавшая закупочные цены на него, теперь повысила из на 500 иен (примерно, $5) за т. Это может быть воспринято другими участниками рынка как сигнал.
