Ломовое выживание. Свердловские переработчики вторсырья готовятся к поглощениям
Свердловские ломопереработчики на годовом собрании в Екатеринбурге заявили, что из-за резких скачков цен на металлолом во втором полугодии активизируется процесс по поглощению мелких предприятий крупными компаниями. Уже к началу марта аналитики зафиксировали высокие темпы роста цен на рынке лома черных металлов, но к июню прогнозируется их падение. А это, как считают участники рынка, может создать благоприятную ситуацию для вытеснения с рынка или поглощения небольших компаний.
Как сообщила „Ъ“ аналитик ИК «Финнам» Наталья Кочешкова, с начала года цены на внутреннем рынке лома черных металлов выросли уже примерно на 15% — до $185 (5,2 тыс. ) за тонну. По словам участников рынка, к маю средний уровень сбытовых цен составит уже порядка $210 (5,8 тыс. рублей) за тонну. Однако, считает директор ломоперерабатывающего предприятия ЗАО «ИПК “Мехтранс”» Вячеслав Кузовой, к маю металлурги уже достаточно пополнят свои запасы, и рост цен остановится. У крупных металлургических компаний будет сконцентрировано уже 2-3 месячные нормы металлолома, и паника на рынке прекратится. Учитывая же, что экспорт металлолома из-за прекращения роста мировых цен сократится, и основной объем заготавливаемого лома будет оставаться внутри российского рынка, сбытовые цены начнут падать и к августу составят уже порядка $160 (4,5 тыс. рублей) за тонну.
В результате мелкие предприятия, чтобы не нести убытки, будут также вынуждены снижать цены. Крупные же заготовщики лома, являющиеся дочерними предприятиями таких крупных компаний, как ЧТПЗ, Уральской металлургической компании, РосВторМет и Профит, за счет финансовой поддержки холдингов смогут позволить себе в течение нескольких месяцев сохранять закупочные цены на металлолом на порядок выше своих «малых конкурентов», у которых практически нет возможности привлечь дополнительные средства. Таким образом уже начали действовать ломопереработчики, вошедшие в состав крупных компаний в Оренбургской области. Они скупают сырье у ломосдатчиков на 30% дороже средней стоимости. В результате мелкие компании начинают терять своих поставщиков.
Ожидается, что низкие цены продержатся все лето. В результате небольшие предприятия в течение трех месяцев будут вынуждены простаивать из-за отсутствия желающих сдавать им лом по низким ценам, из-за чего будут нести серьезные убытки. Кроме того, летом ожидается вступление в силу федерального закона «О государственном регулировании обращения с ломом цветных и черных металлов», который должен существенно ужесточить государственный контроль за деятельностью ломоперерабатывающих предприятий. Не выдержав такого давления, большинство мелких предприятий будет вынужден уйти с рынка, считает Вячеслав Кузовой.
По его мнению, эта ситуация будет на руку крупным компаниям, которые, воспользовавшись тяжелым положением малых ломозаготовщиков, начнут их активно скупать для пополнения собственных потребностей в сырье, в том числе и на уральском рынке.
Вопрос выживания остро встал и перед малыми металлургическими предприятиями Свердловской области. На своем годовом собрании в Екатеринбурге они заявили, что опасаются усиления позиций на рынке ломопереработки со стороны крупных компаний. По словам участников этой конференции, репетиция поглощения малых предприятий уже прошла на Среднем Урале в середине 2005 года. Тогда ряд вторчерметов был куплен такими компаниями как «ЧТПЗ-Мета» и «РосВторМет». Теперь этот процесс может активизироваться. По словам господина Кузового, металлурги уже открыто предлагают мелким предприятиям «продаваться». Подобное заявление, в частности, сделал на московской конференции по лому черных металлов, которая состоялась на прошлой неделе, РосВторМет. По всей видимости, считает Кузовой, мелким переработчикам остается либо «максимально повышать эффективность своего бизнеса, либо ждать когда к ним придет покупатель».
Аналитики же видят несколько другую схему поглощения. Они считают, что крупные холдинги вряд ли заинтересуются мелкими ломозаготовщиками и переработчиками, так как для них гораздо интереснее получить контроль над крупными сетями, пусть даже регионального масштаба. «По всей видимости ситуация будет развиваться таким образом, что сначала существующие региональные сети будут активно скупать мелких заготовщиков, а после консолидации предлагать себя металлургам как крупную и привлекательную сеть», — считает аналитик ИК «БрокерКредитСервис» Вячеслав Жабин.
