Как Пакистан поддерживает импорт лома черных металлов?
Импорт лома черных металлов в Пакистан демонстрирует снижение. В 2022 финансовом году произошло снижение на 12% до 3,4 млн. тонн по сравнению с 2021 годом. При этом объем импорта в 1 квартале 2023 снизился на 20% - до 565 000 тонн по сравнению с 707 000 тонн в предыдущем квартале и на 52% по сравнению с аналогичным кварталом прошлого года (1,2 млн тонн).
Управление поставками сырья
В прошлом году внешние ограничения повлияли на отрасль в виде нехватки контейнеров в связи с выходом Китая на рынок лома черных металлов в 2021 году. Кроме того, выросли цены на топливо.
Но внутренние ограничения включали в себя сокращение кредитных лимитов (отсутствие аккредитивов и, соответственно, невозможность импорта сырья) и нехватку валютных резервов (невозможность списать материал, лежащий в портах). Таким образом, нехватка сырья стала огромной проблемой, тем более что заводы страны зависят исключительно от лома в качестве сырья.
Таким образом, в начале 2023 года сталелитейная промышленность оказалась на грани краха. Заводы работали с 30-процентной загрузкой мощностей. Государственный банк поднял процентные ставки до рекордного уровня. Правительство повысило цены на энергоносители и общий налог с продаж. У банков не было достаточно долларов для погашения поступающих партий товара. В результате отрасль несла расходы на оплату простоя и задержек контейнеров, застрявших в портах.
Однако для решения проблем первого квартала была оказана государственная поддержка в виде новых квот для сталелитейной промышленности, регулирующих и антидемпинговых пошлин, чтобы не допустить влияния на импорт лома и обеспечить конкурентоспособность пакистанской стали по сравнению с импортной.
Внутреннее производство лома находится на уровне 1,5-2 млн. тонн и недостаточно для поддержания постоянного производства стали. Для производства 5 млн. тонн стали необходимо импортировать около 3-3,5 млн. тонн. Поэтому кредитные линии для импорта лома черных металлов были возобновлены. Производство стали находится на уровне 5 млн. тонн
Мощности по производству стали оцениваются в 7-8 млн. тонн в 2022 году, при этом сортовой прокат составит 5-6 млн. тонн, а плоский - 2 млн. тонн. Всемирная ассоциация стали (WSA) оценивает производство в 5,3 млн. тонн, а его доля составляет 0,18% от мирового производства по оценкам на 2020-21 гг.
Среди 600 с лишним фабрик 20 крупнейших игроков обеспечивают 80% общей выручки рынка в размере $800 млн.
Спрос и предложение
Внутренний спрос в 2022 финансовом году оценивается в 13,5 млн. тонн против 7 млн. тонн в среднем за последние 5 лет.
Потребление на душу населения снизилось на 5% до 59 кг в 2021 году по сравнению с предыдущими 62 кг в 2017.
Движущие силы спроса: ранее отрасль была обусловлена бумом в транспортном, автомобильном и бытовом секторах. Кроме того, растущая индустриализация, жилищные и инфраструктурные проекты также способствовали росту спроса.
Ожидается, что спрос будет расти благодаря быстрой урбанизации, востребованности жилищных кредитов и предстоящим выборам, за которыми неизменно следует множество проектов в сфере строительства. Кроме того, отрасль делает большие ставки на возобновление китайско-пакистанского экономического коридора, включающего железнодорожный проект стоимостью 60 млрд. долларов от Китая до Гвадара и проект нефтеперерабатывающего завода стоимостью 4,5 млрд. долларов.
Текущий экономический сценарий
Текущая экономическая ситуация в Пакистане влияет на его сталелитейную промышленность. В ослаблении экономики в первую очередь виноваты прошлогодние наводнения, которые нанесли экономике ущерб в размере 40 миллиардов долларов. Уничтожение посевов в сочетании с ростом цен на энергоносители усугубили и без того раздутую инфляцию в Пакистане, которая в апреле 2023 года выросла до 50-летнего максимума в 36,4%. После наводнений увеличились расходы на импорт, что способствовало кризису платежного баланса Пакистана. Международные резервы истощились. В первом квартале они составляли около 4 млрд. долларов - недостаточно, чтобы оплатить импортные счета даже за месяц. Массивные долговые обязательства поставили страну на грань риска дефолта, но полезной оказалась помощь МВФ в размере 6,5 млрд. долларов. Дополнительной проблемой стала политическая турбулентность.
Перспективы
Спрос будет сохраняться, поскольку текущие проблемы носят временный характер, - считает Архам Аршак, менеджер по цепочке поставок и НИОКР компании Mughal Steel, крупнейшего производителя стали в Пакистане. Внутренние ограничения можно контролировать, хотя внешние не поддаются контролю. Промышленные компании инвестируют в возобновляемые источники энергии, чтобы снизить затраты.
